军工板块发力拉升 天和防务等涨停 关注三投资主线

　　军工概念8日盘中震荡走高，截至发稿，【天和防务(300397)、股吧】（300397）、新晨科技（300542）、中鼎股份（000887）、西仪股份（002265）、春兴精工（002547）等涨停，天海防务（300008）涨近11%，新余国科（300722）、中光防雷（300414）涨逾9%。

　　对于该板块，信达证券指出，超跌后军工概念吹响反攻号角，当下正是绝佳的做多窗口期。1）超跌后板块企稳反攻：自1月中旬开始军工概念便持续回调，最大跌幅超20%，5月下旬板块逐步企稳反攻，5.24-6.04军工概念涨5%，同期上证综指涨3%，军工跑赢大盘2个百分点，排名第7/29。

　　该机构认为，军工概念本轮反攻具有可持续性，且军工企业2021业绩有望延续高增长，维持此前提出的“未来一季度做多窗口已至”的观点：当前军工概念PE已由年初98 倍降至69倍，其中其中新材料40-45倍，军工电子35-40倍，均处历史中低位；从已披露的2020年一季度业绩与核心企业的订单情况看，预计军工大部分公司2021年将延续高增长，当前时点配置优质个股的性价比提升。

　　投资机会方面，该机构侧重从“景气度、确定性、赛道长期空间”三大维度寻找Alpha 品种：1）军工新材料：中简科技（300777）(碳纤维)、西部超导(钛材+高温合金)、光威复材（300699）、【菲利华(300395)、股吧】（300395）；2）军工电子：元器件（宏达电子（300726）/火炬电子（603678）/鸿远电子（603267））、连接器（航天电器（002025）/中航光电（002179））、苏试试验（300416）（试验服务+半导体）等；3）航空产业链：爱乐达（300696）、三角防务（300775）、航发动力（600893）、中航沈飞（600760）等。